Choisir des investissements à fort rendement

Dans un environnement économique incertain, les investisseurs se demandent comment placer, protéger leur épargne, et sécuriser leur patrimoine. L’investissement à fort rendement est à préférer. Il convient de privilégier ce qui est connu. Favoriser le revenu, c’est opter pour l’instant présent et encaisser aujourd’hui 4 à 6 % de bénéfice net. Si vous n’avez pas besoin de revenus, capitalisez pour l’avenir.

OPTIMISER LES REVENUS DISTRIBUÉS

Dans cette catégorie de placements, le choix est varié. L’idéal est de diversifier les secteurs et les gestionnaires. Investir dans un emplacement de parking offre un rendement de l’ordre de 5 à 7 %. Par exemple, il est possible d’acheter une place de stationnement à Paris pour 15 000 € en moyenne. Toutefois, les frais d’acquisition sont du même ordre que ceux de l’immobilier ancien. Pour optimiser la gestion et avoir accès au crédit, nous recommandons d’opter pour des packs de l’ordre de 90 000 à 120 000 € pour 9 à 10 places de parking. Le cadre fiscal est celui des revenus fonciers. En achetant à crédit, vous déduirez les intérêts. Il est préférable de le faire si vous êtes en activité : vous constituerez ainsi un capital pour votre retraite ! Les avantages de cet investissement sont multiples : de faibles charges, peu d’impayés et des conditions de location souples. Pour réussir votre investissement, préférez Paris ou les grandes métropoles.

INVESTIR DANS LES LOCAUX COMMERCIAUX

Là aussi, vous pouvez espérer des rendements de l’ordre de 5 à 6 % en panachant les secteurs d’activité (boutiques, commerces, bureaux). Il est possible d’acheter des locaux en direct, mais cela nécessite un budget conséquent. Mieux vaut recourir aux SCPI¹ en panachant les bureaux et les commerces. Il en existe d’excellentes qui ont fait leurs preuves depuis plusieurs années. Seul bémol, la fiscalité des revenus fonciers, si vous êtes en activité. Vous avez néanmoins la possibilité d’acquérir ces biens à crédit et de déduire les intérêts, et ainsi de préparer votre retraite. Vous pouvez également inclure ces supports dans certains contrats d’assurance-vie, si vous n’avez pas besoin de revenus supplémentaires. Une solution consiste à choisir un contrat d’assurance-vie avec un fond euros investi en SCPI de bureaux et de commerces à hauteur de 95 % dans son fonds euros avec la garantie en capital et l’effet cliquet, mais avec une rentabilité supérieure (de l’ordre de 4 %, voire davantage).

OPTER POUR LES RÉSIDENCES GÉRÉES

Dans ce cadre (résidences étudiantes, Ehpad², tourisme), les rendements dégagés varient de 4 à 5 % presque nets. Dans le neuf, le loyer est plus proche des 4 à 4,3 % nets, tandis que dans les résidences dites d’occasion, les gains frôlent 5 %. Pour réussir votre investissement, il convient d’être sélectif concernant le gestionnaire qui paie le loyer et entretient la résidence. Enfin, l’emplacement constitue un critère essentiel, sans oublier le service après vente. Le cadre fiscal est favorable puisque vous investissez dans une location en meublé non professionnel. Celle-ci vous autorise à amortir l’immobilier, le mobilier et les frais d’acquisition. Ce cadre vous permet de générer des revenus pas ou peu imposés sur une lon­gue période. Quelques SCPI investissent dans certaines résidences gérées d’occasion, panachées avec des parkings, des commerces, des boutiques et des bureaux. Cela offre une large diversification, pour un rendement attendu de l’ordre de 5 %.

LES OBLIGATIONS CORPORATE HIGH YIELD

Ces obligations sont classées investment grade (solide et de grande qualité), car elles sont jugées moins risquées que les emprunts de certains États. Elles distribuent des revenus de l’ordre de 5 à 7 %. Pour les acquérir, il est conseillé de passer par des fonds à échéance moins coûteux, qui présentent l’avantage de la diversification de différents émetteurs. Ces fonds sont dits à échéance, car ils sont créés pour une durée relativement courte et ils arrivent à terme en 2016, 2017 ou 2018. Si vous les conservez jusqu’à la fin, vous ne prenez pas de risque en termes de capital : vous investissez 100 et vous récupérez 100 dans 5 ou 6 ans. Entre-temps, vous percevez des revenus. Il existe un risque, mais il est limité grâce à la diversification opérée sur de nombreux émetteurs. Une défaillance parmi eux est néanmoins toujours possible. Enfin, l’échéance peu éloignée limite le risque.

Quel support choisir parmi cet éventail ? Les situations sont diverses (budget, fiscalité, objectif de l’investissement, etc.). Une étude au cas par cas est indispensable. La diversification reste le maître mot de la gestion.

• 1 Sociétés civiles de placement immobilier.

• 2 Établissement d’hébergement pour les personnes âgées dépendantes.